42digest首页
用于资产配置的签名知情变压器

Signature-Informed Transformer for Asset Allocation

Yoontae Hwang, Stefan Zohren

arXiv
2025年10月3日

稳健的资产配置是量化金融的一个关键挑战,深度学习预测者经常因客观不匹配和错误放大而失败。 我们引入了Signature-Informed Transformer(SIT),这是一个新颖的框架,通过直接优化具有风险意识的财务目标来学习端到端的分配政策。 SIT的核心创新包括丰富的资产动态几何表示的路径签名,以及将金融归纳偏差(如铅滞后效应)嵌入到模型中的签名增强注意力机制。 根据每日标准普尔100指数的权益数据,SIT果断地优于传统和深度学习基线,特别是与预测然后优化的模型相比。 这些结果表明,投资组合感知目标和几何感知感应偏差对于机器学习系统中的风险感知资本配置至关重要。 代码可查阅:https://github.com/Yoontae6719/Signature-Informed-Transformer-For-Asset-Allocation。

Robust asset allocation is a key challenge in quantitative finance, where deep-learning forecasters often fail due to objective mismatch and error amplification. We introduce the Signature-Informed Transformer (SIT), a novel framework that learns end-to-end allocation policies by directly optimizing a risk-aware financial objective. SIT's core innovations include path signatures for a rich geometric representation of asset dynamics and a signature-augmented attention mechanism embedding financia...